8月29日晚間，北京證券交易所（簡稱“北交所”）上市委員會今年第21次審議會議結(jié)果出爐，江蘇省精創(chuàng)電氣股份有限公司（簡稱“精創(chuàng)電氣”）符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。

上市委員會向精創(chuàng)電氣提出問詢的主要問題包括，收入真實性、業(yè)績增長持續(xù)性和核查充分性，以及研發(fā)能力、研發(fā)人員和創(chuàng)新屬性。

財務(wù)數(shù)據(jù)的可信度被多次問詢

精創(chuàng)電氣主營業(yè)務(wù)為冷鏈設(shè)備智能控制器、醫(yī)藥與食品冷鏈監(jiān)測記錄儀、制冷熱泵檢測儀表及環(huán)境顆粒物檢測儀器等產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，并提供物聯(lián)網(wǎng)和基于云的系統(tǒng)解決方案。

1-6月，公司經(jīng)營業(yè)績同比基本保持穩(wěn)定增長，營業(yè)收入為2.49億元，較上年同期增長6.83%；歸屬于母公司股東的凈利潤為2834萬元，較上年同期增長0.58%；公司扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤為2821萬元，較上年同期增長16.13%。

在首輪問詢中，北交所要求公司說明各種模式收入確認(rèn)方式的具體過程，特別是與客戶的對賬周期是否固定、相關(guān)收入確認(rèn)時點是否準(zhǔn)確；平臺與終端客戶間的退貨條款約定、報告期內(nèi)實際終端客戶退貨情況，按對賬單確認(rèn)收入是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》規(guī)定及同行業(yè)公司通常做法。

在第二輪問詢中，北交所再次要求公司說明，聚水潭系統(tǒng)從第三方平臺獲取公司相關(guān)財務(wù)與業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的具體內(nèi)容，是否存在數(shù)據(jù)受限情形，是否可從其他渠道驗證數(shù)據(jù)的真實性、有效性；結(jié)合聚水潭、金蝶系統(tǒng)內(nèi)部數(shù)據(jù)與外部第三方數(shù)據(jù)（電商平臺結(jié)算單數(shù)據(jù)、第三方支付流水?dāng)?shù)據(jù)）、收入確認(rèn)金額的差異情況，詳細(xì)分析收入確認(rèn)的合規(guī)性、完整性、準(zhǔn)確性。

曾未按規(guī)劃用途使用土地，“家族化”色彩濃重

在北交所的審核環(huán)節(jié)中，還發(fā)現(xiàn)了精創(chuàng)電氣曾出現(xiàn)過未按規(guī)劃用途使用土地的問題。

問詢函指出，公司存在將科教用地用于工業(yè)生產(chǎn)的情形，要求精創(chuàng)電氣將科教用地用于工業(yè)生產(chǎn)等用途，是否符合《中華人民共和國土地管理法》等相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定，是否存在重大違法違規(guī)風(fēng)險。

此外，精創(chuàng)電氣主要收入來自于未按規(guī)劃用途使用的土地，對經(jīng)營穩(wěn)定性是否存在重大不利影響及應(yīng)對措施。精創(chuàng)電氣募集資金擬建設(shè)的廠房仍繼續(xù)存在未按規(guī)劃用途使用土地的行為，是否存在募投項目無法實施的重大不確定性。

對此，精創(chuàng)電氣在給北交所的回復(fù)中指出，經(jīng)核查，公司確曾將科教用地用于工業(yè)生產(chǎn)等用途，存在違反《中華人民共和國土地管理法》等相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的情形。

不過，精創(chuàng)電氣已取得主管部門出具的說明，預(yù)計被自然資源和規(guī)劃或其他部門處罰，及相關(guān)土地及建筑被拆遷或被收回的風(fēng)險較小，精創(chuàng)電氣上述土地利用瑕疵情形不構(gòu)成重大違法違規(guī)行為。鑒于公司已完成土地用途變更，本次募投項目的實施與土地用途相符，本次募投項目不存在審批不確定性和違法違規(guī)導(dǎo)致項目無法實施的風(fēng)險。

精創(chuàng)電氣存在典型的“家族化”治理問題，公司第一大股東以及配偶、女兒三人合計持有公司79.7%的股份，三人對公司股東大會的決議具有實質(zhì)性影響。這種高度集中的股權(quán)結(jié)構(gòu)和家族化管理，可能會影響公司治理的有效性、決策的科學(xué)性以及中小股東的利益保護(hù)。

削減上市募資規(guī)模三成

精創(chuàng)電氣最初向北交所遞交的上市申請顯示，原計劃通過此次上市發(fā)行1446.3萬股新股以募集2.5億元，資金投向“核心產(chǎn)線智能化升級改造”“智能儀表研發(fā)中心及冷云平臺建設(shè)”及“營銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)”等三大項目。

隨后，在北交所對精創(chuàng)電氣上市提起的兩輪問詢中，分別對募投項目的必要性及合理性，新增產(chǎn)能的合理性進(jìn)行了問詢。

精創(chuàng)電氣最新披露的招股說明書中顯示，其已將募資額度已變更為1.75億元，較其原本的融資規(guī)模削減三成，除了不再投向“營銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)”項目外，對“核心產(chǎn)線智能化升級改造”項目的投資額度也從此前的1.3億元減至1.1億元。

新京報貝殼財經(jīng)記者 張曉翀

編輯 岳彩周

校對 穆祥桐